Ini masuk akal jika pertanyaan itu benar-benar baru untuk pertanyaan engineered kali. Namun, setelah membaca pertanyaan, saya akan bertaruh anda terlalu ingin tahu mengapa tidak ini pertanyaan dari satu hari. Aku menulis tentang hal ini karena ini adalah jenis mentalitas yang membuat keputusan pada yang mendapat pinjaman dan yang tidak mendapatkan pinjaman.

Bagi saya, itu menakutkan. Jika satu adalah untuk mengukur kualifikasi dari seorang individu sebelum memberikan kredit, pertanyaan-pertanyaan ini akan membentuk dasar dari setiap program manajemen risiko.

Pertanyaan yang

4 pertanyaan ini adalah tidak semua pertanyaan mereka tetapi tampaknya untuk membentuk inti yang diduga baru. Untuk kehidupan saya, perilaku manusia yang telah dikenal untuk mengubah seiring dengan waktu sepanjang hidup saya telah jadi tempat yang pertanyaan-pertanyaan ini sebelum krisis?

1. Bagaimana saya pelanggan pengeluaran dan pembayaran perilaku berubah?
2. Kapan mengubah perilaku mereka dan berapa banyak?
3. Memiliki perilaku semua pelanggan saya yang berubah atau hanya segmen tertentu?
4. Apa faktor utama yang berkontribusi terhadap berbagai perubahan?

Saya menemukan keempat pertanyaan oleh jalan di Februari 2009 isu Koleksi & RESIKO KREDIT majalah dalam artikel berjudul, "Mengelola Risiko Kredit Baru di Lingkungan". Artikel ditulis oleh Edmund V. Tribue. I'm not saying Tribue Bapak keluar dari garis atau tidak benar. Saya katakan ini tidak benar-benar baru atau pertanyaan baru manajemen risiko parameter.

Manajer risiko, menurut pendapat saya, seharusnya sudah memiliki menangani pada jenis informasi. Ketika seseorang berlaku untuk real estate pinjaman misalnya, nya belanja dan pembayaran perilaku is pretty jelas dan mudah dicapai dari mereka lapor kredit. Jika Anda adalah kredit tarik pemilik atau pemberi kredit, akan bukan jawaban atas pertanyaan di atas 4 menjerit pada Anda dari kredit laporan serta jawaban atas beberapa pertanyaan dari pemohon?

Saya tidak percaya ia adalah tugas real estate investor makro menjadi manajer kredit dunia. Tetapi saya percaya adalah pekerjaan kami untuk tetap di atas kami perilaku pelanggan kami pribadi mikro real estate arena. Jika kita tidak, atau tidak, tidak untuk diri kita dooming kegagalan?

Anda Surat Kabar Lokal

Percaya atau tidak, koran cetak lokal Anda mungkin sumber yang bagus pada kredit aroma di wilayah Anda. Saya tahu kami tidak segan kertas cetak tentang berita tentang masalah keuangan daerah di dunia. Ia memberitahu kita tentang penyitaan filings, harga kartu kredit default, kegagalan usaha, dll saya bisa beruntung di hormati. Namun, Anda dapat menikmati seperti info di leher dari kayu.

Tentu saja, ada sumber lain dan Anda mungkin harus bergantung pada mereka di mana Anda tinggal. Lokal asosiasi real estat adalah baik. Anda mungkin bahkan memiliki pinjaman dari asosiasi lokal. Banyak daerah memiliki klub real estate investasi yang sangat baik informasi cauldrons.

Jadi tidak mungkin baru benar-benar baru setelah semua.

Kredit foto: danflo

Selamat datang di Blog kami!
Selamat datang di Real Estate dispatch dari BiggerPockets.com. Blog kami menyatukan para pakar di berbagai bidang real estate dengan tujuan agar pembaca informasi kami dan sampai dengan kecepatan. Apakah kamu seorang real estate profesional (pinjaman, Realtor, bankir, dll), investor (pemilik, sirip, grosir, dll), atau semata-mata konsumen, penyewa atau homeowner tertarik dalam dunia real estate, blog ini adalah tempat bagi Anda untuk ikut terlibat!

Anda dapat berlangganan kami RSS feed, blog mendapatkan update melalui email, bergabung dengan kami gratis milis, atau terbaik dari semua, jaringan sosial kita bergabung bersama dengan 25.000 orang lain yang tertarik dalam pendidikan real estate, dealmaking, jaringan, dan pemasaran.

Tag: Kredit, pinjaman, kredit, pinjaman, hipotek, manajemen risiko

Bahkan jika Anda telah tinggal di sebuah gua untuk beberapa tahun terakhir, jika ditanya, "Siapa yang menyebabkan mortgage meltdown?" ... Yang hipotek bencana yang dipicu implosion bank dan real estate pasar slide yang akan membuat Jepang pemilik ngeri ...

You'd terbaik ... "Orang-orang serakah mortgage broker adalah penyebab ini kacau-balau."

Mengapa Anda tarik yang terbaik dari topi Anda?

Karena itu yang paling umum terbaik semua orang datang dengan akibat yang tak putus-putusnya serangan dgn kata-kata yang buruk tekan mortgage broker mendapatkan di media mainstream. Aku tidak akan bangkit semua serangan karena hanya berfungsi untuk melestarikan yang mitos. Cukup untuk berkata, dari real estate investor perspektif yang menyewakan mortgage broker yang akan membuat hidup jauh lebih sulit.

Saya akan membicarakan apa yang sistematis pembongkaran grosir pinjaman dari industri yang cepat sehingga menjadi mortgage broker sehingga sulit segera ada mungkin tidak banyak kiri.

Bank peraih Slaps Brokers di Face

Bulan lalu kita mendengar CEO Citigroup menyiratkan alasan mereka diambil dari grosir pinjaman adalah miskin kualitas broker hipotik mereka diterima. J ridiculous tuduhan bahwa seorang juru bicara perusahaan yang memenuhi syarat sebagai berikut hari. Tetapi kerusakan telah dilakukan. Berita lain siklus blaming mortgage broker untuk "kualitas" pinjaman.

Beberapa bulan belakang, kami memiliki New York Jaksa Agung Cuomo mendapatkan beliau kemarahan atas karena apa yang disebut sistemik atas isu-valuing. Terlibat kasus Washington Mutual dan outsourced kajian manajemen perusahaan bernama eAppraiseIT. Versi singkat (di sini adalah versi lama) adalah Cuomo menemukan beberapa email di mana dia melihat tdk pantas adalah tekanan yang exerted oleh Washington Mutual pada kajian perusahaan ke "tekan nomor". Sebenarnya hal ini dapat membuat overvalued rumah, tapi tanpa proses membuktikan dugaan, dia hanya terancam Fannie Mae dan Freddie Mac dengan perkara.

Fannie Mae dan Freddie Mac caved ke tekanan dan menetap dengan Bapak Cuomo. Kesepakatan akhirnya tercapai mengejuntukan mortgage broker dari memesan appraisals sebagai bagian dari proses hipotek.

Apa?

Bagaimana mortgage broker mendapatkan cela lagi? Tuduhan kesalahan Bapak Cuomo diduga ditemukan, jika benar, dilakukan oleh bank Washington Mutual ... ... bukan mortgage broker!

Berita siklus sekali lagi untuk bulan berjalan bagaimana mortgage broker tidak dapat dipercaya untuk pesanan klien mereka appraisals.

Tidak semua ini dapat menjadi sebuah kebetulan, right?

PMI Perusahaan Deal Akhir Blow

Dan akhirnya hari ini di PMI Kelompok San Francisco mengumumkan tidak akan memastikan berasal hipotik oleh mortgage broker!

Jika hal tersebut tidak punative ... I don't know what is. Hal ini dapat terakhir jerami untuk broker hipotek. How is a mortgage broker untuk membuat hidup yang hanya melakukan pinjaman hipotek tidak memerlukan asuransi?

Ini berarti dia hanya bisa berasal hipotek pada 80% atau kurang LTV ... mustahil!

National Mortgage Berita menaruhnya dengan cara seperti ini ...

"Dalam apa yang dapat lain paku di peti mati dari pinjaman broker industri, The PMI Group San Francisco dikonfirmasi ia tidak akan lagi memastikan setiap hipotik dibawa kepada mereka oleh pihak ketiga, kecuali originators perusahaan ini memiliki gudang lini kredit.

It's percaya bahwa PMI adalah yang pertama dari bangsa MI dari tujuh perusahaan untuk mengecualikan totally pinjaman calo dari cakupan menu. Dalam beberapa bulan terakhir Mis lainnya - termasuk Genworth dan MGIC - tightened ada pedoman tentang broker-sumber kredit, khususnya condominiums tinggi dan LTV catatan. A spokesman PMI dikonfirmasi kebijakan baru untuk mengubah Mortgage Berita Nasional menambahkan bahwa, "Ini tidak berlaku untuk correspondents." Dia berkata PMI akan menghormati komitmen apapun pada broker pinjaman dalam pipa.

Marc Savitt, presiden National Association of Mortgage Broker, kata dia mencari pertemuan dengan pejabat Gedung Putih untuk membahas masalah-masalah yang mempengaruhi calo (termasuk masalah PMI) dan percaya sektor telah cela tidak adil bagi bangsa dari krisis hipotek. "Kami tidak menanggung kredit," katanya. The chief NAMB percaya bangsa terbesar di bank umum adalah bagian dari "well orchestrated kampanye" untuk menempatkan calo dari bisnis dan mendapatkan pangsa pasar. Dalam surat NAMB dikirim ke Gedung Putih hari ini ia menulis: "Make no mistake about it. Promosi ini untuk menghapuskan profesi kami telah benar-benar tidak ada hubungannya dengan perlindungan konsumen. It's about pangsa pasar. "(Penekanan ditambah)

PMI Perusahaan Apakah Bankers Dirty Kerja

Bapak Savvitt yang tepat. Ini telah dari rencana awal. Maga-bank yang ada selalu coveted pasar saham mortgage broker gila. Jangan berpikir untuk kedua mereka tidak bisa melakukan pemusnahan terbesar dari saingan mereka. Bank yang memiliki kekuatan untuk menarik ini tidak aktif. Pengaruh dengan media, para politisi, dan jelas mereka mempunyai pengaruh yang cukup dengan PMI ke perusahaan mereka untuk melakukan pekerjaan kotor mereka.

Real estate investor pasti memiliki anjing ini melawan. Dimana real estate investor kiri bila hanya tempat untuk mendapatkan hipotek adalah dari Bank of America atau Wells Fargo?

Dalam dingin ... yang mana.

Tag: pinjaman, kredit, mortgage, perbankan hipotek, mortgage broker, PMI

Sekarang apa?
That'sa pretty adil untuk mengajukan pertanyaan seperti mendapat berita ekonomi gelap dengan setiap hari melewati walaupun upaya, sampai sekarang, kami dari pemerintah.

Sebagai Reuters mengatakan cerita hari ini, "keyakinan konsumen plumbed bersejarah lows dalam bulan Januari dan harga rumah jatuh pada catatan kecepatan pada November ..."

Tentu saja, masih besar alasan umum unwillingness dari bank untuk mengambil semua uang pembayar pajak mereka yang telah menerima dan langkah mereka pinjaman.

Jika Anda yakin bahwa pengelola (dan, wajah itu, yang kini dapat?) Bank tidak akan melanjutkan pinjaman sampai mereka dapat membongkar semua hutang yang buruk pada mereka dan buku-buku yang tidak mungkin terjadi, kecuali pemerintah, yang berlaku, nationalizes bank sbg tukar, yang berlaku, wiping semua hal yang buruk yang memiliki tanah untuk hal-hal yang memperhentikan sebagian besar.

Real estate tetap menjadi kunci, paling beriman, untuk membantu menyelesaikan krisis keuangan ini. Tapi, yang belum terjadi sampai sekarang.

Apa yang harus dilihat adalah apakah baru-baru penurunan harga hipotek telah menyulut berbagai macam beberapa kehidupan nyata ke dalam pasar real estate?

Jawabannya nampaknya, jenis. Benar, penjualan rumah yang telah foreclosed atas sudah naik akhir-akhir ini ... berarti mereka cukup beruntung untuk mendapatkan uang baik dan benar-benar baik kredit skor ... mampu untuk mengambil beberapa barang murah.

Namun hampir tidak cukup.

Namun harga rumah mengambil lain hidung menyelam di bulan November dari tahun sebelumnya ... bawah catatan 18,2 persen.

Dan, Reuters mengatakan, "harga di 20 area metropolitan dilacak oleh Home Indeks Harga jatuh 2,2 persen dari Oktober. Harga di 11 jatuh di wilayah metro catatan harga dari tahun sebelumnya, sedangkan di 14 drop citites lebih dari 10 persen di bawah tingkat tahun sebelumnya. "

Tentu saja, tidak ada seorangpun yang tahu bagaimana gambar ini akan berubah ... jika semua ... sekali Presiden Obama keuangan rencana penyelamatan melewati Kongres, dalam satu bentuk atau yang lain?

Tags: bailout, keuangan rescue, hipotek, obama

Aku telah menghabiskan banyak waktu selama beberapa bulan di trenches dari "show me the money." Sekarang, tidak ada kredit untuk investor dengan 4 atau lebih rumah - periode. Aku menemukan sebuah bank yang masih investor untuk melakukan pinjaman dengan lebih dari 10 rumah ... tapi apa yang telah menangkap The binatu daftar item yang diperlukan dalam rangka memenuhi syarat kiri saya ciut bola di dalam ruangan gelap sesapan Kontak thumb - NAKED! It was funny. Saya so excited kepada saya dan seluruh klub yang ditemukan bank! Kemudian saya telah memutuskan untuk berita buruk - kecuali jika Anda adalah Tuhan, Anda tidak akan memenuhi syarat. Bummer dude!

Jadi kita di sini. I have to tell you the truth - kecuali saya tahu bahwa saya bisa menjual rumah ke pengguna akhir dan mereka akan memenuhi syarat dan bisa mendapatkan pinjaman - tidak kemudian pergi. Saya memiliki uang untuk membeli REO 's. Kami memiliki 20-30% dan memiliki uang keras semua berkerut atas ... tapi kami masih sangat sederhana untuk membeli properti ini! It's crazy. I think cara kita akan merasa lebih aman jika kita menggunakan hanya swasta uang - yang adalah tujuan kami. Jadi ini adalah rencana kita untuk melupakan semua bank bersama. Kita tidak perlu ada bangar bank. Kami telah pindah dari bank menggunakan apa-apa yang pernah dan berfokus pada uang swasta sepenuhnya.

Jadi bagaimana Anda melakukannya? Dengarkan saya sekarang dan nanti saya mendengar teman-teman. Setelah Anda hangat habis daftar orang yang Anda kenal, hanya ada satu cara untuk mengumpulkan uang. Kerja Anda arse off. Kami mengirim keluar ribuan pemasaran langsung potong. Aku jaringan yang ying yang dengan membuka semua jenis kegiatan bisnis jaringan. Kami memberikan presentasi untuk kelompok-kelompok kecil dan lintas dengan mempromosikan perusahaan yang mengajar orang cara menggunakan IRA dan 401K untuk berinvestasi . Selain itu, saya telah berpartner dengan investor yang adalah 20 tahun pengalaman sebagai real estate investor, dia berhasil dan sangat cerdas dan saya merasa sangat aman dalam segala hal saya lakukan dengan dia. Inilah yang harus saya lakukan untuk meningkatkan modal yang cukup untuk dapat mencapai tujuan saya tahun ini. Dengar - I'm habis - I'm not going to sugar coat it. Tetapi apa yang lebih buruk? Looking kembali di pasar ini tanpa membuat jutaan dolar - atau sedang habis selama 2 tahun dan kemudian mencari kembali dan memiliki banyak properti dan uang?

I can't swing mati kucing sekitar tanpa memukul investor lain yang tidak tahu bagaimana cara meningkatkan uang mereka sendiri. Jadi, saya menyarankan untuk melakukan apa yang saya lakukan. Pertama belajar! Kemudian menghubungkan dengan investor lainnya dengan tujuan yang sama dan membentuk sebuah kemitraan dengan mereka dan kemudian - just do it! Ketika saya pertama saya presentasi di Pinjaman Swasta ke grup - saya gelisah, berkeringat, dan sakit perut ke saya. Tetapi yang peduli! Untuk Win Penyalahgunaan Anda Harus Jadi Dalam It!

Satu hal yang saya tahu pasti (atau paling tidak memang untuk saya), kami tidak dapat melakukan semua ini tanpa tim. Saya janji Anda. Saya mencoba untuk membuat semuanya terjadi pada saya sendiri dan Anda mendapatkan nowhere cepat. Bahkan saya investor teman yang tidak memiliki mitra yang sebenarnya - memiliki asisten, interns, dan relawan yang membantu mereka. Jika Anda tidak memiliki cukup uang untuk meningkatkan pengalaman dan mengelola menangani sendiri - maka apa yang dilakukan orang-orang ini sedang melakukan - menginternir pergi untuk mengalami investor!

Benar-benar jadi bagian bawah baris bagi saya adalah - harus bersedia untuk melakukan apa yang diperlukan untuk sukses di pasar ini gila. Kami mungkin perlu terus properti ini untuk satu tahun atau dua sampai orang bisa mendapatkan pinjaman lagi - jadi memiliki properti terikat dengan swasta semua uang yang baik. Kami dapat menangani pemilik membiayai untuk satu tahun atau dua. (Ada juga strategi untuk membeli properti tunduk pada pinjaman yang sudah ada - tetapi yang merupakan seluruh 'nother diskusi).

You guys - I know that it is a tough pasar dan sekarang saya di tengah juga. Saya memiliki teman yang tidak memiliki properti untuk dijual bulan. Ada teman saya yang bekerja 80 jam minggu agar mereka 10-20K per bulan untuk mendukung keluarga mereka (tetapi mereka melakukannya!). saya ada teman yang mendapatkan pekerjaan kedua. Saya telah solusi untuk mitra atas, tetap bekerja keras, akan cipta, menjadi kreatif, berpikir di luar kotak , mendapatkan dukungan dan dorongan dari rekan-rekan, akan teguh, langkah di luar zona kenyamanan Anda, dan hanya melakukannya.

I am the ultimate semua contoh di atas. Jika saya tidak kasihan dan bersedia untuk melakukan apa yang dilakukan sepanjang waktu - saya masih dikeriting di bola sesapan saya jempol dalam kamar gelap!

Tag: pinjaman, pinjaman, uang, hipotek, uang pribadi, real estate, real estate investasi

Aku datang di seluruh riset karya diterbitkan oleh Boston Federal Reserve Bank di mana para peneliti melihat ke dalam antara lain sebuah rumus matematika pinjaman subprime menunjukkan bahwa ada sedikit motivasi untuk mengubah keuangan hipotik menghadap standar.

Penelitian ini saya pikir itu menarik karena aku tertangkap antara keinginan pemerintah atau lender untuk "membantu" korban penyitaan, khususnya jika mereka ditipu atau berdusta untuk (a typical praktek subprime mortgage di antara penjual). Tentu saja, semua orang di planet tahu cara terbaik untuk melakukannya "membantu". Saya di sisi lain tidak. Saya juga tidak memiliki arrogance atau kebodohan percaya hanya membuang uang di defaulted Homeowners akan bekerja lebih baik dari setiap bank di makam gunung tunai thawed yang "beku" pasar kredit.

Jadi kita akan terjebak dengan alternatif ... tidak melakukan apa-apa?

Mungkin itu adalah jawaban terbaik. Tidak melakukan apa-apa dan membiarkan real estate pasar menyerap semua menyita rumah di tertekan harga. Ini akhirnya akan berarti di bawah harga rumah gets hit ekonom panggilan atau apa yang "keseimbangan". Teori ini akan terus saja terjadi dan satu-satunya hal yang Feds lender atau dapat dilakukan dengan terlalu banyak "bantuan" adalah memperlambat yang pasti terjadi. Jika itu benar, baik yang berarti "bantuan" ternyata menjadi "halangan". Not good ...

I don't know ... ini "keseimbangan pasar bebas" suara sangat rasionil diri untuk melayani perbankan hipotek dan melayani industri. Saya bias menentangnya hanya karena aligns dengan keinginan yang jelas bengkok beberapa industri?

Mungkin ...

Ketika saya tersangkut dalam "bias perdebatan" dengan diri saya sendiri dapat berjalan selama-lamanya, jadi saya mencari fakta dan angka untuk membuat perbedaan. Memasukkan laporan baru ini ...

Subprime Mortgages, Foreclosures, RW dan Perkotaan - Penulis: Kristopher S. Gerardi dan Paulus S. Willen

Dalam laporan, saya menemukan beberapa nuggets emas saya untuk membantu mengatasi kemacetan.

Pertama, alasan subprime lender TIDAK ingin membantu adalah kenyataan bahwa menurut cukup sederhana "risiko vs pahala" perhitungan, lender tahu yang paling bawah peminjam sebenarnya akan membayar!

Did you get that?

Yang terburuk ini terluka oleh subprime meltdown, peminjam yang rendah subprime ... horrible orang-orang yang "mengambil keuntungan" ... bahkan setelah kehilangan a ton pemerataan ... orang-orang akan mencari jalan untuk membayar. Di bawah ini skenario bank kehilangan apa-apa ... jadi mengapa memodifikasi pinjaman dengan biaya pokok atau menilai penurunan.

Kita semua lupa untuk meminta nomor dalam bara ke "perbuatan" atau "membantu". Dalam hal peminjam subprime, dengan angka yang paling menunjukkan akan membayar bahkan ketika Anda atau saya dapat berjalan kaki.

Berikut adalah bagan ...

Menunjukkan grafik bahkan dengan ekuitas negatif sebesar 20% yang utama dan peminjam subprime 'kesempatan penyitaan adalah 4 dan 33 persen masing-masing. Ya, akan peminjam subprime default di tingkat yang lebih tinggi daripada perdana peminjam, tetapi kita harus tetap ingat jika standar 33%, yang 67% daun yang tidak. Itu mencerminkan mayoritas yang tidak standar di bawah kondisi yang sama.

J kutipan dari laporan,

"Secara khusus, banyak komentar yang baru-baru ini menyatakan bahwa pemberi pinjaman harus menghilangkan negatif untuk pemerataan peminjam dalam posisi seperti itu dengan menulis bawah bahagian dari saldo pokok pinjaman pada mereka. Argumen yang berjalan seperti rencana manfaat yang memberi pinjaman maupun peminjam yang baru karena melebihi saldo pokok hasil dari penyitaan, setelah satu memperhitungkan biaya penyitaan. Banyak komentar yang menyatakan bahwa solusi ini sangat jelas bahwa satu keajaiban lender mengapa tidak menerapkannya pada skala besar. Dalam pembahasan berikut ini menunjukkan mengapa kita lender tidak terlibat dalam suatu kebijakan seperti soal biasa, tapi kami juga menyatakan bahwa untuk multi-keluarga inti properti di kota, seperti skema
mungkin bekerja.

Terdapat kekurangan serius dalam logika pengurangan dari sekolah. Untuk melihat mengapa, hal ini berguna untuk berpikir dua kesalahan yang dapat membuat pemberi pinjaman. Salah satu kesalahan adalah untuk tidak menawarkan bantuan kepada nasabah dalam kesusahan. Pinjaman yang kehilangan disini jika kemungkinan meningkat dari penyitaan dan tingginya biaya yang ditimbulkan oleh penyitaan ketidakgiatan membuat lebih mahal daripada bantuan. Kami menyebutnya skenario "Jenis Kesalahan saya." Tetapi ada kesalahan lain, lebih sering, yang adalah untuk membantu seorang peminjam yang tidak memerlukan bantuan. Pinjaman yang kehilangan di sini karena kurang menerima
dalam cicilan dari nasabah yang akan dibayar jika ada di bagian dalam hipotek penuh. Kita lihat kasus ini sebagai "Type II Error."

Type II error adalah alasan yang tepat lender jarang terlibat dalam pengurangan pokok. Satu pinjaman summed it up dengan cara seperti ini, "Kami sangat hati-hati tentang konsekuensi dari yang dikenal sebagai bank yang pokok ampun ... kita belum ke sekolah setiap tanggal diampuni." Beberapa sekolah yang telah diusulkan akan mendapat manfaat pengurangan investor, tetapi yang kompleks perjanjian antara servicers investor dan membuat kebijakan seperti itu mungkin. Namun, bukti untuk penjelasan ini adalah sangat kurang. Misalnya, Freddie Mac, risiko kredit yang tetap ketika securitizers sebuah hipotek, dan dengan demikian telah selesai diskresi atas disposisi dari masalah kredit, jarang hibah pinjaman modifikasi apapun. Selain itu, untuk kasus di mana ia menawarkan bantuan, beberapa melibatkan semua "konsesi" seperti sekolah atau penurunan suku bunga. "

Mengapa kita tidak memiliki lebih bermakna penyitaan asistance ... prinicpal dan / atau penurunan tarif? Karena pinjaman dari ... "merupakan konsekuensi dari waspada menjadi dikenal sebagai bank yang pokok ampun ...".

Tetapi ini karena bank yang cukup mengerikan, orang-orang jahat tanpa belas kasihan ... atau itu karena beberapa makro ekonomi teori memukul bawah leluasa?

Nope ... pada kedua account!

Yang benar-benar menarik bagian dari studi datang ketika memberikan algoritma kedua jenis kredit peminjam ulang 10% persen ekuitas di tiang rumah dan recalculates yang kemungkinan penyitaan dan "Net Dapatkan" antara Tipe I dan II Jenis Kesalahan.

Melihat ini kita melihat kemungkinan dari penyitaan pada peminjam utama hampir bergerak tetapi pada peminjam subprime ini sangat tetes ... dari 33% ke 9%. Satu permukaan, anda akan berpikir bahwa akan mendukung gagasan lender dan pembuat kebijakan dapat manfaat dari "pokok pengurangan" strategi.

Tapi tunggu ...

Kami masih memiliki negatif bersih setelah mendapatkan nomor bahkan mensimulasikan pengurangan pokok bagi semua pemilik rumah peminjam. Penulis menentukan grafik dengan cara seperti ini ...

Tipe I kesalahan mengukur biaya tidak membantu nasabah yang membutuhkan bantuan. Type II error mengukur biaya membantu peminjam yang tidak memerlukan bantuan. Jaring untuk mendapatkan pinjaman yang seperti terlihat dalam Pasal 6, sama dengan perbedaan antara Tipe I dan Tipe error II.

Jadi para peneliti di faktor biaya yang "kebetulan membantu" orang-orang yang tidak membutuhkannya ... yang tidak terjadi jika anda melakukan modifikasi en massa pinjaman ala Sheila Blair dari metode. Dengan faktor in, subprime peminjam sekarang menunjukkan negatif "Net Gain" dari -12,7%. Bank kehilangan uang bahkan setelah mengurangi jumlah sekolah yang ada ... win-situasi.

Menggabungkan fakta ini dengan fakta bahwa 67% dari subprime-pemilik rumah peminjam yang akan membayar secara penuh tanpa bantuan apa-apa, kami mendapatkan enggan industri perbankan ketika datang ke pengurangan pokok pinjaman mods.

Muncul ke saya It'sa standar ganda bagi kami untuk meminta bank untuk "membantu" subprime penyitaan korban dengan cara yang kehilangan uang mereka. Pada saat yang sama, khotbah "Jadi waktu berikutnya pintar". Mereka hanya mencoba untuk 'harus pintar' sekarang.

Tentu saja, ia akan benar-benar tidak masalah karena Kongres dan politisi lainnya sudah diarahkan ke atas mengeluarkan sekitar $ 100 miliar akhirnya periksa "penyitaan membantu korban." Saya merasa saya sekarang dapat mengatakan dengan pasti, tidak ada skema "membantu" dengan Homeowners pokok "menjejalkan downs" atau investasi pemerintah dalam "di bawah" dari rumah mereka akan memecahkan suatu hal.

Aku berkata ini sama dengan bagian yang timbul perdebatan yang lebih besar ... kesedihan dan satu-satunya kesimpulan logis berarti, dalam hal ini, "membantu" menjadi halangan.

Saya benar-benar ingin pergi ke arah yang lain ....

Tags: penyitaan, pinjaman, kredit, mortgage, subprime, subprime meltdown

Beberapa bulan lalu di pos, "Apakah saya, Tolong saya, di Rumah?" Kita berbicara tentang pasar perumahan pepatah deretan bintang: rendah di Bawah Pembayaran pinjaman FHA, Mortgage Suku Bunga rendah, dan Harga Perumahan rendah. Pada rekening yang telah membeli lebih hati.

Keempohan dengan "Informasi"

Menjadi pembeli pertama kali (atau, rumah-hunter saya kira), saya telah sniffed out informatif artikel, hipotek kalkulator online dan alat-alat seperti Quizzle untuk memeriksa kredit saya. Apa yang saya cari? Persetujuan umumnya. Saya ingin semua sistem untuk berkata 'lanjut'.

Sebagian besar informasi telah membantu, tapi sedikit kabur. 'Bicara ke Mortgage Banker' atau 'Tanyakan agen real estat.' 'Pastikan Anda memiliki kredit yang baik' atau 'sebelum mendapatkan surat persetujuan sebelum Anda berbelanja.' Tapi pekan lalu saya datang di sebuah artikel yang diposting di CNN.com tentang segmen yang Suze Orman di Oprah itu. Dia dievaluasi situasi keuangan berbagai tamu kemudian menyuruh mereka apakah mereka tidak bisa bergerak maju dengan rencana mereka: Beli rumah, berhenti bekerja dan menjadi full time mom, beli mobil, dll Dan saya menemukan saran pada Anda membeli rumah pertama sangat bermanfaat (dan spesifik).

Sidebar: Kami telah menyimpan jumlah uang tunai yang rendah dalam kaitan bunga tabungan untuk digunakan sebagai uang muka pertama kami di rumah. Namun, kami sendiri pribadi tabungan adalah baik ... itu tidak banyak. Let's just say it's cukup untuk melayani sebagai bentuk perlindungan overdraft.

Kembali ke Suze. Here's why her segmen was helpful: ternyata di Oprah tamu yang ingin membeli rumah akan menggunakan uang dalam rekening tabungan (seperti kami) untuk pembayaran her down. Ia $ 8500 di tabungan, dan dia yang diperlukan $ 5000 pembayaran di bawah US $ 150.000 rumah. I'm thinking: Great. She's totally in Dia dapat menjatuhkan 5k dan masih ada sedikit bantal kiri atas tabungan untuk membangun kembali pada dia.

Darurat? Darurat apa?

Tetapi mendapatkan ini ... That's where I was wrong. Menurut keuangan allah, Anda tidak dapat menggunakan 'tabungan dana darurat' untuk pembayaran di bawah rumah. Can't do it! Dan saya pikir, maybe that's why saya telah di tempat yang salah. Saya belum pernah berpikir kami tabungan sebagai 'darurat' dana sama sekali. Bila pada kenyataannya, ini adalah satu-satunya kita memiliki uang untuk membayar tagihan kami jika salah satu dari kami telah kehilangan pekerjaan kami masing-masing.

The Girl's Got a Point

Artikel menunjukkan bahwa aturan umum untuk membeli rumah adalah bahwa tabungan (ehem, "DARURAT dana") setidaknya harus melakukan 8 bulan pengeluaran di dalamnya agar dalam finansial suara dan keadaan stabil. Disentuh. Maka pembayaran uang bawah harus Selain itu sehingga Anda dapat dana darurat tanah di sisi lain dari pembelian besar ini tanpa cedera.

Harus saya katakan, saya pikir ini sebenarnya sangat baik nasihat (berbagi cukup jelas).

Maka ketika ia sedikit hati bahwa kami belum mencapai tingkat stabilitas keuangan yang patut untuk kita dalam rangka untuk membeli rumah pertama kami, ia merasa baik untuk memiliki tujuan. It feels good memiliki nomor tertentu yang harus kami bertujuan untuk sehingga ketika kita melakukan pembelian pertama membuat kami, kami bisa 110% yakin bahwa kami telah membuat keputusan keuangan yang baik.

Salah satu langkah lebih dekat dengan 'go'.

Kredit foto: annia316

Tag: bawah pembayaran, keuangan, rumah, rumah, uang, hipotek, tabungan, Suze orman

Semakin banyak rencana pensiun, IRA, CD, Pasar Modal investor akan membuka mata mereka untuk percaya perbuatan investasi karena memungkinkan mereka untuk menjadi berkuasa mereka uang. Menjadi pribadi pinjaman adalah salah satu cara bagi seseorang untuk beralih menjadi investor pasif, yang memungkinkan Anda broker saham atau pensiun rencana manajer memutuskan untuk menempatkan di mana uang Anda, untuk lebih aktif, "diri yang ditujukan" investor. Ini berarti Anda adalah satu di mana Anda mengarahkan sedang menaruh uang untuk bekerja.

Oh my gosh jika saya mendengar satu orang lagi saya bahwa mereka tidak bahkan mereka buka lagi karena pernyataan mereka tidak dapat memperlihatkan kebenaran, saya bersumpah - I'm going to cry! Ada pilihan bagi investor untuk mengambil alih berbagai arah mereka uang dan investasi akan account! Saya tahu karena saya di tengah semua itu!

Pertanyaan-pertanyaan berikut adalah apa yang akan saya jawab sepertinya yang paling membantu orang memutuskan apakah mereka siap untuk menjadi pinjaman pribadi dan indah ke dalam dunia investasi swasta!

Ada beberapa hal yang perlu dipertimbangkan bila anda berpikir untuk menjadi pribadi pemberi pinjaman.

1. Jika Anda adalah uang dalam sebuah IRA atau Pension is "Cukup Sutradara"? Jika demikian, maka Anda siap untuk mulai mengarahkan di mana uang yang akan diinvestasikan. Jika tidak, maka proses sederhana untuk memindahkan uang diarahkan ke dalam diri Anda.
2. Bicara soal IRA's-Anda telah IRA, Money Market atau Pensiun dibuat Anda kembali bahwa Anda senang dengan? Kepercayaan Akta investasi dijamin oleh real properti agunan. Tidak ada kesempatan yang akan lepas dengan uang investasi yang tepat perusahaan (kata kunci yang hak perusahaan! Please I beg dari Anda untuk melakukan pekerjaan rumah yang serius di sini atau mendapatkan referensi utama).
3. Apakah anda berencana untuk pensiun pada investasi dalam waktu 15 tahun atau kurang? Will you be able to at the current return you are receiving?
4. Is diversifying your portfolio important to you?
5. Are you able to invest your funds for the time frame of 6 to 12 months?

These are a few of the common questions people need to ask themselves in order to decide if being a Private Investor is what they are looking for.

With the current conditions of the stock market, traditional bank lending and the economy in general, it is hard pressed for regular people to earn a substantial rate of return on their investments.

The quote that I say over and over these days sums it all up:
“When there is Blood on the Streets… buy Real Estate”
Being a Private Lender is the perfect way to do so—without all the headaches of dealing with the property itself!

Photo Credit: emdot

Tags: IRA , loan , mortgage , private lender , private lending , private money , real estate investing